5月31日|方正證券研報表示,AI主線繼續演繹,同時兼顧HALO資產左側的佈局機會,具體而言,一是AI驅動下的科技成長,需要關注國產算力向海外算力的迴流,核心標的逢低佈局,板塊內部高切低可以考慮AI缺電、科技新技術新材料等方向。二是調整相對充分的HALO資產,PPI上行趨勢較為明確,美債利率4.6%水平繼續向上動力不足,關鍵資源供應鏈強化+能源價格中樞上行的背景下,核心資源(有色金屬+化工)和泛能源(煤炭、電力、石油石化)目前處於左側佈局的階段,等待6月沃什議息會議糾偏市場較為激進的加息預期。此外,階段性可以關注中美緩和,關税下調預期下的對美出口鏈,以及市場交投進一步活躍,題材股的階段性行情,重點考慮政策和消息共振的算電協同、商業航天、機器人等方向。
新聞來源 (不包括新聞圖片): 格隆匯